PhillipCapital, Oyak Çimento (OYAKC) hissesi için hedef fiyatını korudu!

PhillipCapital, Oyak Çimento için yayımladığı güncel değerlendirmede 12 aylık hedef fiyatı 30,70 TL olarak sürdürürken, hisse için “Endeks Üstü Getiri” tavsiyesini yineledi. Aracı kurum, şirketin güçlü finansal yapısı, geniş üretim kapasitesi ve uluslararası ortaklık avantajlarıyla sektörde öne çıktığını vurguladı.

Sektörün en büyük üreticisi: 24 milyon ton kapasite

Raporunda, Türkiye’nin köklü çimento şirketlerinin birleşmesiyle kurulan Oyak Çimento’nun 24 milyon tonluk kapasitesiyle ülkenin en büyük üreticisi konumuna ulaştığı hatırlatıldı. Altı bölgeye yayılan üretim tesisleri ve yedi bölgeyi kapsayan yaygın dağıtım ağı sayesinde şirketin iç pazarda istikrarlı bir performans sergilediği ifade edildi.

TCC ortaklığı ve CIMPOR desteğiyle güçlenen ihracat ağı

Tayvan merkezli TCC Group Holdings ortaklığı ve CIMPOR’un Avrupa ile Afrika’daki faaliyetlerinin, Oyak Çimento’nun ihracat hacmini ve coğrafi çeşitliliğini artırdığı belirtildi. Bu yapı sayesinde şirket, küresel ölçekte daha güçlü bir operasyon kabiliyetine sahip hale geldi.

Dikey entegrasyon operasyonel dayanıklılığı artırıyor

OYAK Beton’un da dahil olduğu dikey entegre yapı sayesinde şirketin tedarik zincirinin büyük bölümünü kendi kaynaklarıyla yönetebildiği aktarıldı. Bu model hem operasyonel verimliliği hem de satış hacimlerini destekleyen önemli bir avantaj olarak öne çıkıyor.

Finansal görünüm güçlü: 3Ç25'te 12,18 milyar TL net nakit

PhillipCapital, Oyak Çimento’nun finansal açıdan da sağlam bir performans ortaya koyduğunu belirtti. Şirketin 2025 üçüncü çeyrek itibarıyla 12,18 milyar TL net nakit pozisyonuna sahip olduğu ifade edildi.

Enflasyon muhasebesine göre şirket gelirlerinin 2022–2024 arasında yıllık bileşik %8,1 arttığı; 2025–2030 döneminde ise yıllık bileşik %17,9 büyüme beklentisi korundu.

Kentsel dönüşüm ve altyapı yatırımları büyümeyi destekliyor

Türkiye’de süren kentsel dönüşüm süreçleri ve kamu kaynaklı altyapı projelerinin, sektörün orta ve uzun vadeli büyüme görünümünü desteklediği bildirildi. Ayrıca Suriye ve Ukrayna gibi bölgelerde jeopolitik risklerin azalması ve yeniden inşa süreçlerinin başlaması halinde, Oyak Çimento’nun güçlü lojistik ağı sayesinde ilave ihracat fırsatları yakalayabileceği vurgulandı.

Uzun vadeli değer potansiyeli korunuyor

PhillipCapital, güçlü bilanço yapısı, sektör liderliği ve uluslararası ortaklıklarla desteklenen kurumsal yapısı sayesinde Oyak Çimento’nun uzun vadede değer yaratma kapasitesini koruduğunu belirterek, hisse için olumlu görüşünü sürdürdü.

Yasal Uyarı Notu: Burada yer alan yatırım bilgi, yorum ve tavsiyeleri yatırım danışmanlığı kapsamında değildir. Yatırım danışmanlığı hizmeti, yetkili kuruluşlar tarafından kişilerin risk ve getiri tercihleri dikkate alınarak kişiye özel sunulmaktadır. Burada yer alan yorum ve tavsiyeler ise genel niteliktedir. Bu tavsiyeler mali durumunuz ile risk ve getiri tercihlerinize uygun olmayabilir. Bu nedenle, sadece burada yer alan bilgilere dayanılarak yatırım kararı verilmesi beklentilerinize uygun sonuçlar doğurmayabilir.